頭部券商廣發證券啟動一輪規?？捎^的再融資，進一步為國際業務注入資本動能。

昨日，廣發證券公告稱，擬通過配售新增H股及發行H股可轉換債券的組合方式進行融資，所募資金將全部用于向境外子公司增資，以支持國際業務拓展。

證券時報記者了解到，此次融資總規模預計超過60億港元，是廣發證券推進國際化戰略、增強跨境服務能力的關鍵一步。

近年來，隨著國內資本市場雙向開放深化、中資企業“走出去”需求增長，以及監管層鼓勵建設一流投行，券商加強國際業務布局已成為行業趨勢。通過增資境外子公司、獲取業務牌照、設立海外網點等方式，多家券商正積極構建跨境綜合金融服務能力。

“雙輪”驅動融資 募資超60億港元

1月7日，廣發證券公告稱，于2026年1月6日與配售代理及經辦人分別簽署了協議。

此次融資采用“配售+可轉債”雙渠道推進：一方面，公司擬以每股18.15港元的價格，配售2.19億股新H股；另一方面，公司將發行總額為21.5億港元的零息可轉換債券，初始轉換價為每股19.82港元，債券將于2027年到期。兩項融資的合計募資凈額，預計超過60億港元。

根據上述公告，此次配售股份占廣發證券現有已發行H股約12.87%，配售價較最后交易日收市價折讓約8.38%。可轉換債券發行后，持有人可在特定期間內按轉換價將其轉換為H股。若債券全部按初始轉換價轉換，預計可形成約1.08億股H股。

廣發證券表示，相關定價基于當前市況并經公平協商厘定，旨在平衡公司發展需求與股東整體利益。

融資完成后，廣發證券主要股東持股比例預計將出現小幅稀釋，但整體控制權結構保持穩定，吉林敖東、遼寧成大、中山公用等主要股東仍處于重要持股水平。

廣發證券預計，在配售完成及可轉換債券全部轉換后，仍將維持足夠的公眾持股量，以符合香港聯交所上市規則要求。

募資明確投向 全面助力國際化

廣發證券在公告中指出，本次配售及發行可轉換債券所得款項凈額，將全部用于向境外子公司增資。此舉旨在直接增強境外附屬公司的資本實力與抗風險能力，支持公司國際業務發展，從而更好地服務實體經濟與居民跨境財富管理需求。

廣發證券表示，此次融資有助于公司踐行高質量發展要求，充分發揮證券行業功能性，進一步支持服務實體經濟發展。

回顧廣發證券的國際化步伐，可見該公司的布局長期緊扣中資企業“走出去”及全球資產配置主線，采取“內生式發展+外延式擴張”相結合的策略，逐步構建起“立足中國香港、輻射東南亞、聯通歐美”的跨境服務網絡。

具體而言，廣發證券以廣發控股（香港）為起點，已獲全球證券、投行、資產管理、財富管理等全業務牌照，成為連接境內外的“超級接口”。此后，公司通過廣發期貨收購英國Natixis Commodity Markets Limited，并設立廣發金融交易（英國）有限公司，成功觸達歐洲市場。2025年，廣發期貨在新加坡設立全資子公司，進一步形成中國香港、倫敦、新加坡等多區域聯動格局。

“全球化不是簡單的地理擴張，而是基于時代發展和客戶需求的全球化服務體系構建?！睆V發證券相關負責人表示。

政策鼓勵 多家券商同步推進

在政策引導與市場機遇的雙重驅動下，近年來多家券商紛紛通過增資、新設、并購等方式，持續加碼國際業務布局。

2025年12月初，證監會主席吳清在中國證券業協會第八次會員大會上指出，證券機構需著力提升跨境金融綜合服務能力，堅持高水平“走出去”和高質量“引進來”。他鼓勵有條件的機構穩步推進國際化布局，提升高度專業化服務和垂直一體化管理能力，推動境內外業務協同發展。

行業動向迅速呼應。2025年12月，招商證券公告稱，同意全資子公司招商證券國際有限公司向其全資子公司分次增資不超過90億港元，其中首次增資對象為招商證券（香港）有限公司，增資規模不超過40億港元。2025年11月，國泰海通證券董事會審議通過境外子公司收購印尼證券公司的議案，正式進軍印尼市場。此外，2025年內還有東北證券、西部證券、第一創業等多家券商宣布計劃在香港設立持牌子公司。